Le taux d'intérêt effectif est de Définition, fonctions de calcul, exemple et recommandations

2024 Auteur: Howard Calhoun | [email protected]. Dernière modifié: 2024-01-02 13:54

Dans cet article, nous considérerons qu'il s'agit du taux d'intérêt effectif.

Dans le cadre de l'analyse d'un prêt (ou d'un investissement), il est parfois difficile de déterminer sa vraie valeur ou sa rentabilité. Différents termes sont utilisés pour décrire les taux ou la rentabilité. Par exemple, nous pouvons parler de rendement annuel en pourcentage, de taux effectif et nominal, etc. Parmi ceux-ci, les plus utiles sont les taux d'intérêt effectifs, qui donnent une image relativement complète du coût d'emprunt. Pour les calculer, vous devez étudier attentivement toutes les conditions existantes et effectuer des calculs simples. Commençons par comprendre ce que signifie ce terme économique.

Définition - que signifie ce concept ?

Le taux d'intérêt effectif est le coût réel du prêt, en tenant compte de toutes les dépenses prévues que l'emprunteur engagera pendant la période d'utilisation du prêt. Cette catégorie est utilisée dans les banques aux fins deveiller à ce que les institutions financières préparent des rapports conformément aux normes internationales. Il fournit le même niveau de rendement en répartissant uniformément les dépenses et les bénéfices sur toute la période pendant la durée de vie des instruments financiers. Le taux d'intérêt effectif est le montant utilisé aux fins suivantes:

• Comptabilisation du rendement d'un instrument financier.
• Calcul de la valeur actuelle d'un flux de trésorerie futur pour calculer la dépréciation d'un actif monétaire.
• Valorisation des instruments financiers comptabilisés au coût amorti (prêts, dépôts, titres de créances).

Caractéristiques de calcul du taux effectif

Comment le taux d'intérêt effectif est-il calculé ?

Il est calculé comme suit:

• Déterminer les lignes de base des flux de trésorerie.
• Établir la valeur nette comptable lors de la comptabilisation initiale d'un instrument monétaire.
• Déterminer les flux de trésorerie futurs attendus.
• Prédire le calendrier des flux de trésorerie à venir.
• Calculer le taux d'intérêt effectif.
• Créer un calendrier pour la comptabilisation des revenus, le remboursement du principal (nominal) et des intérêts sur un instrument financier.
• Vérification de l'exactitude des calculs.

Le calcul du taux effectif de la banque inclut toutes les commissions avec les frais payés ou reçus par elle. pris en compteainsi que le coût de l'opération, qui fait partie intégrante de la rentabilité de l'instrument financier.

Comment calculer le taux d'intérêt effectif ? Il existe une formule spéciale pour cela.

Formule de calcul du taux

Dans le cadre du calcul de cette catégorie économique, la formule suivante est utilisée:

Considérez maintenant ce que signifie chacun de ces indicateurs. La valeur CF_i est le flux de trésorerie pour la période t_i. Quant au symbole R_ef, , on parle dans ce cas du taux d'intérêt effectif pour la période qui correspond à l'unité de mesure du moment d'occurrence des flux de trésorerie. t_{i rapporte la durée de l'étape d'apparition du ième flux financier, exprimée en unités d'apparition des fonds (jour, mois, année).}

Selon les périodes de reconnaissance du rendement des intérêts par les banques, le taux d'intérêt effectif annuel, mensuel ou journalier est appliqué. La valeur actualisée des flux futurs attendus d'instruments financiers par la banque est calculée à partir de l'indicateur déterminé dans le cadre de la comptabilisation initiale de cette catégorie monétaire. La différence entre la valeur comptable (c'est-à-dire le prix amorti) et la valeur actualisée des flux de trésorerie futurs attendus des instruments financiers est comptabilisée en tant que produits ou charges d'intérêts.

Dans l'ordre chronologique des flux de trésorerie, il doit y avoir une période zéro au cours de laquelle les fonds fournis oureçu par la banque conformément aux termes de l'instrument financier CF_{0. Le flux de trésorerie pour les périodes zéro est égal à la valeur comptable si l'instrument financier est comptabilisé. Au moment de la comptabilisation initiale, il se compose généralement de sa juste valeur au moment de la comptabilisation et de la charge de transaction en trésorerie.}

Les flux de trésorerie que la banque paiera sont inclus dans le calcul avec la valeur "-", et ceux que l'institution financière recevra sont inclus dans le calcul avec le signe "+". La procédure de calcul des taux d'intérêt effectifs est déterminée de manière indépendante et les calculs sont effectués à l'aide d'un complexe logiciel et matériel individuel permettant d'automatiser diverses opérations bancaires.

Quelle autre est la formule du taux d'intérêt effectif ?

Formule pour les taux nominaux

Considérons maintenant la formule de calcul des taux effectifs basée sur des critères nominaux. Ils sont calculés selon le schéma simple suivant: r=(1 + i/n)^n - 1. Dans l'exemple ci-dessus, la valeur de r est le taux d'intérêt effectif, à son tour, i est l'instrument nominal, et n indique le nombre de périodes d'intérêts par an. Voici un bon exemple de taux d'intérêt effectif.

Calcul

Envisagez un prêt assorti d'un taux d'intérêt composé effectif de 5 % composé mensuellement. Selon le schéma existant, il en résultera: r \u003d (1 + 0,05 / 12) ^ 12 - 1 \u003d 5,12%. Dans ce cas,si le taux d'intérêt nominal de 5 % est facturé quotidiennement, alors r=(1 + 0,05 / 365) ^ 365 - 1=5,13 %. À cet égard, l'attention est attirée sur le fait que les taux d'intérêt effectifs seront toujours supérieurs aux équivalents nominaux.

Recommandations - calculatrices en ligne spéciales

Sur le World Wide Web, si nécessaire, vous pouvez trouver des calculatrices en ligne spéciales avec lesquelles vous pouvez calculer rapidement le taux d'intérêt effectif. De plus, dans un programme aussi connu et populaire dans le monde que Microsoft Excel, il existe une fonction appelée EFFECT, qui peut calculer le taux effectif pour des valeurs nominales données. De plus, grâce à cette fonction, il sera possible de déterminer le nombre de périodes d'accumulation d'intérêts.

Caractéristiques du taux de prêt

Comment est calculé le taux d'intérêt effectif annuel ?

Dans le cas où un client voit que la banque lui offre 20% par an, cela signifie-t-il qu'il paiera en trop ce montant pour le service rendu ? Mais de telles hypothèses sont l'erreur de nombreux emprunteurs modernes.

• Tout d'abord, nous parlons du taux qui sera appliqué sur la dette résiduelle proportionnellement au nombre de mois dans une année.
• De plus, si le prêt est émis, par exemple, pour trois ans, alors ce taux de 20% sera appliqué à chaque 12 mois de remboursement de la dette séparément (à condition qu'un remboursement anticipé n'ait pas été appliqué).
• Entre autres choses, cela ne reflète pas la véritable essence du trop-payé, mais agitseulement un instrument financier conçu pour calculer la dette.

L'intérêt annuel ne tient pas compte des diverses commissions et paiements, qui sont également attribués au prêt par la banque. Il convient de souligner que le taux d'intérêt effectif est un instrument financier utilisé pour calculer le trop-perçu réel. Parfois, on l'appelle TFR, c'est-à-dire le coût total du prêt. Dans le cas où le taux annuel ne reflète pas la situation réelle de trop-perçu, à quoi les emprunteurs doivent-ils faire attention ? Que comprend le taux d'intérêt effectif ? Ce taux prend en compte absolument toutes les dépenses de l'emprunteur qui sont associées à l'obtention de tout type de prêt, par exemple:

• Annulez la commission pour l'émission d'un prêt.
• Retenue de fonds pour la prise en charge des transactions.
• Faites payer des frais pour l'ouverture et la tenue de comptes.
• Pourcentage pour le service en espèces, etc.

Autres frais

En plus de la commission standard, les organismes bancaires incluent également d'autres frais dans le taux d'intérêt effectif des prêts, en fonction du type de prêt financier. Par exemple, dans le cas où un prêt est émis avec une garantie sous forme de biens immobiliers ou de transport, le CPS inclut également les frais d'un organisme financier pour l'évaluation de la garantie.

Ici, vous pouvez également inclure les services d'un notaire, qui sont nécessaires dans le cadre de certaines opérations de crédit. Dans le cas où les emprunteurs se connectent à différents programmes d'assurance(vie, invalidité, en cas de réduction, protection des garanties, etc.), alors le coût des prestations concernées est également répercuté dans le CPS. Certes, ces fonds sont envoyés pour payer les services non pas de l'organisme bancaire lui-même, mais des compagnies d'assurance.

Qu'est-ce qui n'est pas inclus dans le coût total des prêts ?

Ce taux ne tient pas compte des diverses amendes et pénalités qui sont parfois appliquées aux emprunteurs en cas de violation des contrats de prêt. Cela n'inclut pas les frais pour effectuer un paiement mensuel. La taille de ces paiements est tout simplement impossible à prévoir, ou ils peuvent ne pas exister du tout. S'il s'avère qu'il s'agit d'un prêt en espèces avec des fonds crédités sur une carte en plastique ou une carte de crédit, la commission d'encaissement ne sera pas incluse dans le taux d'intérêt effectif.

Pourquoi les emprunteurs doivent-ils déterminer le taux d'intérêt effectif ?

Commençons par le fait que, selon la loi, chaque institution financière, commençant à émettre des prêts, est tenue d'informer le client du PSK. Certes, en règle générale, tout se passe bien différemment dans la réalité, les emprunteurs croient à tort que le taux d'intérêt annuel sert d'indicateur de base du trop-payé, et les institutions bancaires ne sont pas pressées de divulguer le montant effectif.

Si la banque ne communique pas d'abord le taux effectif, l'emprunteur doit alors s'enquérir lui-même de sa valeur. Connaître le taux d'intérêt effectif du prêt permet au client d'évaluer objectivement les offres disponibles. Une banque peut proposer un taux annuel de 15%, mais en même temps la valeur du TIC sera égale à 40%, et l'autre, par exemple,fournit un taux d'intérêt annuel de 25 %, mais en même temps, son effet sera de 30 %.

Avant de contracter un crédit, il est impératif de demander à un établissement bancaire le calcul des taux effectifs, c'est le seul véritable indicateur de trop-perçu.

Conclusion

Ainsi, le taux d'intérêt effectif est le montant par lequel les flux attendus de recettes ou de paiements futurs sur la durée de vie attendue d'un instrument financier sont actualisés à la valeur comptable de l'équivalent de trésorerie correspondant.